【行業(yè)深度】洞察2022：中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局及市場(chǎng)份額(附市場(chǎng)集中度、企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)等)

智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)主要上市企業(yè)：目前國(guó)內(nèi)智能倉(cāng)儲(chǔ)產(chǎn)業(yè)鏈上游的上市企業(yè)主要有：音飛儲(chǔ)存(603066.SH)、今天國(guó)際(300532.SZ)、諾力股份(603611.SH)、機(jī)器人(300024.SZ)、蘭劍智能(688557.SH)、東杰智能(300486.SZ)、德馬科技(688360.SH)、瑞晟智能(688215.SH)、復(fù)旦微電(688385.SH)、華鵬飛(300350.SZ)、移為通信(300590.SZ)、華昌達(dá)(300278.SZ)、天奇股份(002009.SZ);

中游智能倉(cāng)儲(chǔ)綜合解決方案提供商上市企業(yè)有：諾力股份(603611.SH)、機(jī)器人(300024.SZ)、今天國(guó)際(300532.SZ)、蘭劍智能(688557.SH)、音飛儲(chǔ)存(603066.SH)、東杰智能(300486.SZ、)德馬科技(688360.SH)、瑞晟智能(688215.SH);

下游市場(chǎng)上市企業(yè)主要有：阿里巴巴-SW(09988.HK)、京東集團(tuán)-SW(09618.HK)、蘇寧易購(gòu)(002024.SZ)、順豐控股(002352.SZ)、上海醫(yī)藥(601607.SH)、中國(guó)醫(yī)藥(600056.SH)、九州通(600998.SH)、華東醫(yī)藥(000963.SZ)、第一醫(yī)藥(600833.SH)、上汽集團(tuán)(600104.SH)、廣汽集團(tuán)(601238.SH)、吉利汽車(chē)(00175.HK)、比亞迪(002594.SZ)等。

本文核心數(shù)據(jù)：智能倉(cāng)儲(chǔ)市場(chǎng)份額、市場(chǎng)集中度

1、中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)梯隊(duì)

智能倉(cāng)儲(chǔ)是智慧物流的重要組成部分。近幾年，隨著信息技術(shù)的發(fā)展和應(yīng)用創(chuàng)新，智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)發(fā)展水平得以快速提升。目前國(guó)內(nèi)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)代表企業(yè)有諾力股份、新松、北自所、昆船智能、北起院、今天國(guó)際、蘭劍智能、凱樂(lè)士、音飛儲(chǔ)存等等。

注：上述數(shù)據(jù)信息截至2021年10月底，下不贅述。

根據(jù)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)企業(yè)的注冊(cè)資本劃分，可分為3個(gè)競(jìng)爭(zhēng)梯隊(duì)。其中，注冊(cè)資本大于5億元的企業(yè)有機(jī)器人;注冊(cè)資本在2-5億元之間的企業(yè)有凱樂(lè)士、今天國(guó)際、東杰智能、北起院、音飛儲(chǔ)存、諾力股份;其余企業(yè)的注冊(cè)資本在2億元以下。

2、中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)企業(yè)排名與市場(chǎng)份額

2021年5月，GGII基于對(duì)中國(guó)大部分物流倉(cāng)儲(chǔ)系統(tǒng)集成商的梳理與調(diào)研，結(jié)合公開(kāi)數(shù)據(jù)與行業(yè)專(zhuān)家訪談，綜合考量企業(yè)在科技創(chuàng)新、盈利能力、市場(chǎng)表現(xiàn)等方面的綜合實(shí)力評(píng)選出中國(guó)物流倉(cāng)儲(chǔ)系統(tǒng)集成行業(yè)企業(yè)TOP10名單如下：

根據(jù)GGII數(shù)據(jù)顯示，2020年中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)市場(chǎng)規(guī)模980.6億元，再結(jié)合智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)上市企業(yè)的公開(kāi)年報(bào)數(shù)據(jù)測(cè)算得到，諾力股份的智能存儲(chǔ)業(yè)務(wù)營(yíng)收市場(chǎng)份額約為3.8%，德馬科技和機(jī)器人的市場(chǎng)份額均為0.7%左右，音飛存儲(chǔ)約為0.6%，蘭劍智能和東杰智能均為0.4%左右。

注：諾力股份以智能倉(cāng)儲(chǔ)相關(guān)業(yè)務(wù)為主，另外還有其他高空平臺(tái)設(shè)備制造等業(yè)務(wù)，根據(jù)企業(yè)年報(bào)初步判斷智能倉(cāng)儲(chǔ)相關(guān)業(yè)務(wù)占比超90%;機(jī)器人的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“物流與倉(cāng)儲(chǔ)自動(dòng)化成套裝備”業(yè)務(wù);今天國(guó)際的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“商業(yè)配送型物流系統(tǒng)”業(yè)務(wù);蘭劍智能的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“智能倉(cāng)儲(chǔ)物流自動(dòng)化系統(tǒng)”業(yè)務(wù);音飛存儲(chǔ)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“自動(dòng)化立體庫(kù)系統(tǒng)集成、高精密貨架”業(yè)務(wù);東杰智能的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“智能物流倉(cāng)儲(chǔ)系統(tǒng)”業(yè)務(wù);瑞晟智能的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)年報(bào)中的“非懸掛式、懸掛式倉(cāng)儲(chǔ)分揀系統(tǒng)”業(yè)務(wù);其他未公開(kāi)營(yíng)收數(shù)據(jù)的企業(yè)未納入上述分析。

3、中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)市場(chǎng)集中度分析

整體來(lái)看，我國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)的龍頭企業(yè)市場(chǎng)集中度較低，排名第一的諾力股份智能存儲(chǔ)業(yè)務(wù)營(yíng)收市場(chǎng)份額約3.8%，排名第二的機(jī)器人智能存儲(chǔ)業(yè)務(wù)營(yíng)收市場(chǎng)份額僅有0.7%，據(jù)此測(cè)算得到我國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)前5企業(yè)市場(chǎng)集中度CR5在10%以下，前10企業(yè)市場(chǎng)集中度CR10在15%以下。

注：由于行業(yè)部分企業(yè)不對(duì)外披露相關(guān)數(shù)據(jù)，以上數(shù)據(jù)僅根據(jù)披露企業(yè)數(shù)據(jù)測(cè)算得到。

4、中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)企業(yè)布局及競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)

基于以上分析，并結(jié)合企業(yè)智能倉(cāng)儲(chǔ)業(yè)務(wù)收入、業(yè)務(wù)毛利率、研發(fā)投入等情況，綜合評(píng)價(jià)行業(yè)企業(yè)的智能倉(cāng)儲(chǔ)業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力，諾力股份以領(lǐng)先的營(yíng)收和研發(fā)規(guī)模位居競(jìng)爭(zhēng)力首位，另外北自所、北起院等大型國(guó)企具備較強(qiáng)的創(chuàng)新人才儲(chǔ)備和雄厚的研發(fā)資金投入，承擔(dān)較多的國(guó)家重大工程建設(shè)，整體在研發(fā)水平和客戶資源等方面也具備較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

5、中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)狀態(tài)總結(jié)

從五力競(jìng)爭(zhēng)模型角度分析，目前，我國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)屬于物流服務(wù)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施之一，替代品威脅較小;目前，隨著新進(jìn)入者企業(yè)逐漸增多，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)逐漸加劇;上游供應(yīng)商一般為鋼材、機(jī)械零部件制造等企業(yè)，市場(chǎng)整體供應(yīng)充分，上游企業(yè)議價(jià)能力一般;而下游應(yīng)用市場(chǎng)較為廣泛，企業(yè)議價(jià)能力一般;同時(shí)，智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)經(jīng)營(yíng)毛利率水平較高，并且也屬于國(guó)家宏觀政策大力扶持發(fā)展的領(lǐng)域，行業(yè)潛在進(jìn)入者威脅較大。整體來(lái)看，中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)較為激烈。

以上數(shù)據(jù)參考前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國(guó)智能倉(cāng)儲(chǔ)行業(yè)發(fā)展市場(chǎng)需求與投資規(guī)劃分析報(bào)告》，同時(shí)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院還提供產(chǎn)業(yè)大數(shù)據(jù)、產(chǎn)業(yè)研究、產(chǎn)業(yè)鏈咨詢、產(chǎn)業(yè)圖譜、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃、園區(qū)規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)招商引資、IPO募投可研、招股說(shuō)明書(shū)撰寫(xiě)等解決方案。

更多深度行業(yè)分析盡在【前瞻經(jīng)濟(jì)學(xué)人APP】，還可以與500+經(jīng)濟(jì)學(xué)家/資深行業(yè)研究員交流互動(dòng)。