動(dòng)力電池最早將2025年供不應(yīng)求 一文了解全球“電池荒”背后的市場(chǎng)供需情況

近日，美國(guó)銀行全球研究部(Bank of America Global Research)公布了一份報(bào)告表示，全球電動(dòng)汽車市場(chǎng)將面臨電池?cái)喙┑耐{，動(dòng)力電池最早將2025年供不應(yīng)求。事實(shí)上，美國(guó)銀行全球研究部預(yù)測(cè)的電池短缺并不是空穴來風(fēng)。今年以來，特斯拉、蔚來汽車、蔚藍(lán)鋰芯等企業(yè)均表示動(dòng)力鋰電池將出現(xiàn)供應(yīng)短缺問題。本文將從供需兩端分析全球“電池荒”背后的原因。

動(dòng)力鋰電池行業(yè)主要上市公司：目前國(guó)內(nèi)動(dòng)力鋰電池行業(yè)的上市公司主要有寧德時(shí)代(300750)、比亞迪(002594)、孚能科技(688567)、億緯鋰能(300014)、國(guó)軒高科(002074)、澳洋順昌(002245)、鵬輝能源(300438)、欣旺達(dá)(300207)。

本文核心數(shù)據(jù)：全球電動(dòng)汽車滲透率、全球動(dòng)力電池產(chǎn)能利用率、全球新能源汽車銷量、全球動(dòng)力電池供需缺口

1、美銀：動(dòng)力電池最早將2025年供不應(yīng)求

近日，美國(guó)銀行全球研究部(Bank of America Global Research)公布了一份報(bào)告表示，全球電動(dòng)汽車市場(chǎng)將面臨電池?cái)喙┑耐{，動(dòng)力電池最早將2025年供不應(yīng)求。

據(jù)美國(guó)銀行全球研究部預(yù)測(cè)，2025-2040年，全球包括純電動(dòng)汽車(BEVs)和插電式混合動(dòng)力汽車(PHEVs)在內(nèi)的所有電動(dòng)汽車的全球滲透率將從23%上升至67%。

報(bào)告稱，全球電動(dòng)汽車電池可能會(huì)在2025至2026年間出現(xiàn)供不應(yīng)求的局面，屆時(shí)電池產(chǎn)能利用率將達(dá)到85%。據(jù)估計(jì)，隨著全球電動(dòng)汽車滲透率的持續(xù)上升，全球電池短缺的局面將在2026年至2030年間進(jìn)一步加劇，到2030年，全球電動(dòng)汽車電池的產(chǎn)能利用率將升至121%左右。

事實(shí)上，美國(guó)銀行全球研究部預(yù)測(cè)的電池短缺并不是空穴來風(fēng)。今年以來，特斯拉、蔚來汽車、蔚藍(lán)鋰芯等企業(yè)均表示動(dòng)力鋰電池將出現(xiàn)供應(yīng)短缺問題。

2、需求端：新能源汽車銷量大增拉動(dòng)動(dòng)力電池需求增長(zhǎng)

從需求端來看，電池荒主要是受到了新能源汽車市場(chǎng)帶來的動(dòng)力電池需求的增長(zhǎng)影響。近年來，在中國(guó)、歐洲、日韓、美國(guó)等主要國(guó)家大力發(fā)展全球新能源汽車的背景下，全球新能源汽車銷量整體呈增長(zhǎng)趨勢(shì)。2020年，在新冠疫情的影響下，全球新能源汽車銷量仍然實(shí)現(xiàn)了41.4%的增長(zhǎng)。2021年以來，新能源汽車銷量保持高速增長(zhǎng)。2021年1-4月，全球新能源汽車銷量達(dá)152.0萬輛，同比增長(zhǎng)166.3%。

全球新能源汽車銷量快速增長(zhǎng)帶動(dòng)了動(dòng)力電池裝車量的增長(zhǎng)。近年來，全球動(dòng)力鋰電池市場(chǎng)裝車量保持高速增長(zhǎng)的趨勢(shì)。據(jù)SNE Research數(shù)據(jù)，2020年,全球動(dòng)力電池裝車量為137GWh，同比增長(zhǎng)17.5%;2021年第1季度，全球動(dòng)力電池裝車量達(dá)到48GWh，同比增長(zhǎng)了128.6%。

3、供給端：鋰電池受原料影響，供應(yīng)緊張

需求量大增的同時(shí)，動(dòng)力鋰電池原料卻供不應(yīng)求。由于全球鋰礦、鈷礦、鎳礦資源多集中在海外，并被頭部礦業(yè)集團(tuán)壟斷。2020年，部分礦山經(jīng)歷了停產(chǎn)、破產(chǎn)、合并，目前供應(yīng)端仍存在不穩(wěn)定因素，有產(chǎn)能收縮或傾向于保守整合資源的可能性，導(dǎo)致原材料進(jìn)口緊缺，供應(yīng)較為緊張。同時(shí)受新冠疫情影響，原材料企業(yè)未能按照預(yù)期實(shí)現(xiàn)擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，因此導(dǎo)致原材料供應(yīng)相對(duì)短缺。

從近期動(dòng)力鋰電池原材料價(jià)格的上漲能體現(xiàn)出目前動(dòng)力鋰電池原材料的供應(yīng)緊張。鋰電池原材料主要有正負(fù)極材料、電解液、隔膜和集流體等。其中，正極材料和電解液是鋰電池關(guān)鍵的原材料，包括碳酸鋰、氫氧化鋰、六氟磷酸鋰等。近期，鋰電池材料出現(xiàn)了反季節(jié)上漲，價(jià)格一直維持高位。

以中國(guó)市場(chǎng)價(jià)格為例，自2020年以來，電池級(jí)碳酸鋰的出廠價(jià)從最低4.2萬元/噸增至了9.5萬元/噸。自2020年6月以來，六氟磷酸鋰價(jià)格強(qiáng)勢(shì)上漲，從最低不足7萬元/噸增至近40萬元/噸。

4、動(dòng)力電池供需缺口將持續(xù)擴(kuò)大

綜上所訴，目前由于需求端新能源汽車對(duì)動(dòng)力鋰電池的需求急速增長(zhǎng)，供應(yīng)端又出現(xiàn)了供應(yīng)緊張，因此造成了全球動(dòng)力電池的供不應(yīng)求。

據(jù)韓國(guó)市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)SNE Research預(yù)測(cè)，到2023年，全球電動(dòng)汽車對(duì)動(dòng)力電池的需求達(dá)406GWh，而動(dòng)力電池供應(yīng)預(yù)計(jì)為335GWh，供需缺口約18%。到2025年，供需缺口將擴(kuò)大到約40%。

以上數(shù)據(jù)參考前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國(guó)動(dòng)力鋰電池行業(yè)市場(chǎng)需求預(yù)測(cè)與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》，同時(shí)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院還提供產(chǎn)業(yè)大數(shù)據(jù)、產(chǎn)業(yè)研究、產(chǎn)業(yè)鏈咨詢、產(chǎn)業(yè)圖譜、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃、園區(qū)規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)招商引資、IPO募投可研、招股說明書撰寫等解決方案。

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